Hoe worden de pensioenvergoedingen in de staat New York belast?

Pensioenen in de staat New York worden anders belast dan andere inkomstenbronnen. New York behandelt deze inkomsten in sommige gevallen als belastingvrij en in andere gevallen slechts gedeeltelijk vrijgesteld. Weten wanneer u een uitkering ontvangt, helpt u bepalen wat u verschuldigd bent. Dit is belangrijk, omdat het niet betalen van de belastingen van de staat New York kan leiden tot aanzienlijke en zware boetes.

Overheidspensioenen

Overheidspensioenen omvatten inkomsten uit sociale zekerheid, militaire voordelen, ambtenarenpensioenen en staats- en lokale pensioenregelingen van de staat New York. Deze plannen zijn allemaal vrijgesteld van inkomstenbelasting in New York. Dit voordeel strekt zich uit tot brandweerlieden, politieagenten, leraren en correcties officieren. Als u een echtgenoot of echtgenote bent van een overheidswerknemer of een voormalige echtgenoot die geld ontvangt van de pensionering van uw ex-partner als gevolg van de bestelling van een binnenlandse relatie, is het inkomen dat uit deze rechterlijke uitspraak voortvloeit ook vrijgesteld van inkomstenbelasting voor zover het is inbegrepen in uw federale inkomstenbelastingaangifte.

Particuliere pensioenen

Particuliere pensioenen omvatten alle particuliere bedrijfspensioenen en gekwalificeerd lijfrente-inkomen. Dit omvat ook alle pensioenen van de staatspensioenen. De vrijstelling voor deze inkomstenbronnen is $ 20.000. Dit betekent dat de eerste $ 20.000 aan inkomsten die u ontvangt niet zijn opgenomen in uw belastingaangifte. Elk bedrag dat dit bedrag overschrijdt, is echter wel inbegrepen bij uw aangifte en is belastbaar.

Voordeel

Ongeacht uw inkomstenbron, de gedeeltelijke of volledige vrijstelling geeft u meer geld dan u anders zou hebben als u helemaal geen vrijstelling zou hebben ontvangen. Zelfs met de gedeeltelijke vrijstelling kunt u al uw pensioenbelastingvrij krijgen als uw pensioen klein is.

Overweging

De vrijstelling in de staat New York omvat geen geld van een particuliere lijfrente. Ook al biedt New York een vrijstelling voor gekwalificeerde lijfrentes, deze gekwalificeerde lijfrente betekent geld van een lijfrente binnen een ERISA-gekwalificeerd plan. Deze plannen omvatten 403b-plannen en lijfrentes in een IRA. Lijfrenten die u buiten uw vereiste plannen met uw eigen geld koopt, zijn niet uitgesloten van belasting.