Federale regels voor een 401 (k) Intrekking

Vernoemd naar een sectie in de belastingwetgeving van de belastingdienst, 401 (k) pensioenplannen werd voor het eerst populair bij grote bedrijven in de jaren 1980. Volgens de American Benefits Council is de 401 (k) uitgegroeid tot het meest populaire door de werkgever gesponsorde pensioenplan met vaste bijdragen in de Verenigde Staten. Voor veel mensen zijn fiscaal uitgestelde bijdragen en de mogelijkheid om geld op te nemen om een ​​financiële noodsituatie te dekken, een van de meest aantrekkelijke functies. Omdat het een belastingvrijgesteld plan is, int de IRS geen inkomstenbelasting op bijdragen totdat u een opname doet. Het verschuldigde bedrag is afhankelijk van het moment waarop u een opname doet.

Een accountoverzicht onder een toetsenbord met glasses.credit: jerry2313 / iStock / Getty Images

Hoe een 401 (k) werkt

Met een 401 (k) -plan bepaalt u zelf hoeveel u per betaalperiode bijdraagt, tot de huidige premiegrens, en hoe u deze kunt beleggen volgens de opties die het plan biedt. Hoewel veel werkgevers overeenkomen met een percentage van uw bijdrage, is er geen vereiste dat zij dit doen. Hoewel sommige plannen u niet toestaan ​​geld op te nemen tot u 59½ jaar oud bent, heeft een werkgever de mogelijkheid om u toe te staan ​​om geld vroegtijdig op te nemen. Inkomstenbelasting is altijd verschuldigd in het jaar dat u een opname doet. In de meeste gevallen zal de IRS ook een boete opleggen als je vroeg geld opneemt.

Vereiste minimale distributie op pensioenleeftijd

Hoewel u op uw 59½-jarige leeftijd kunt beginnen met opnemen, moet u minstens de vereiste minimumdistributie of RMD nemen wanneer u 70½ jaar oud bent. Een RMD-berekening voor elk jaar houdt in dat het vorige 31 december-saldo van uw 401 (k) wordt gedeeld door een levensverwachting die te vinden is in tabellen die de IRS publiceert in bijlage B van publicatie 590-B, uitkeringen van individuele pensioenregelingen of IRA's. Als u geen vereiste uitkering doet, belast de IRS het bedrag dat u niet intrekt met 50 procent.

Intrekking Belastingregels en Formulieren

Fiscale regels zeggen dat een opname van 401 (k) belastbaar inkomen is, ongeacht of het een vereiste uitkering betreft of een vervroegde opname. Hoewel u de mogelijkheid heeft om uw belasting in te dienen via Form 1040 of Form 1040A als u een vereiste uitbetaling heeft aangevraagd, moet u Form 1040 gebruiken en formulier 5329 en formulier 1099-R bij uw werkgever bijvoegen als u een vroege uitreiking heeft gedaan. Het bedrag aan belasting dat u betaalt, is afhankelijk van uw indieningsstatus, het huidige belastingtarief en het totale inkomen. In de meeste gevallen betaalt u ook een boete van 10 procent als u vroegtijdig bent opgenomen.

Strafuitzonderingen

IRS Publicatie 509-B somt een aantal uitzonderingen op de boete van 10% vroegtijdige terugtrekking op. Hoewel u verantwoordelijk bent voor het betalen van inkomstenbelasting, is de boeterente niet van toepassing als u om een ​​van deze redenen vroegtijdig terugtrekt. De boete is bijvoorbeeld niet van toepassing op een vervroegde terugtrekking aan u als u volledig en permanent arbeidsongeschikt bent geworden of aan uw begunstigden als u sterft. Een vroege opname om medische kosten te betalen die hoger zijn dan 10 procent van uw bruto inkomen, geldt ook als uitzondering.