Inhoudsopgave:
Levensverzekering is een contract tussen u en een levensverzekeringsmaatschappij om uw nabestaanden een som geld te garanderen bij uw overlijden, op voorwaarde dat alle premies worden betaald en het beleid nog steeds van kracht is. Met een permanente levensverzekering kunt u echter een deel van de beleidsopbrengst openen terwijl u nog in leven bent. Om dit te laten gebeuren, moet het beleid geen MEC worden.
Identificatie
MEC staat voor "gewijzigd schenkingscontract". Een MEC wordt gecreëerd wanneer een levensverzekering niet voldoet aan de IRS-richtlijnen met betrekking tot de seven-pay-test of de contante waarde-accumulatietest. Deze tests bepalen hoeveel premie kan worden gestort in een beleid en hoe snel de contante waarden kunnen worden opgebouwd in een contante waardebeleid voordat het beleid niet langer wordt behandeld als een levensverzekering. De verzekeringssector laat vaak zien wat een "MEC-richtlijn" wordt genoemd in beleidsillustratiesoftware, waarmee de verzekeringsagent gemakkelijk kan voorkomen dat hij een schenkingscontract voor zijn klanten creëert. Een MEC verliest de meeste belastingvoordelen die verbonden zijn aan levensverzekeringen. Daarom kiezen veel mensen ervoor om een MEC te vermijden.
Preventie / Solution
Om te voorkomen dat uw levensverzekeringscontract een MEC wordt, moet u uw levensverzekering niet met meer premie dan wettelijk toegestaan financieren. Het beleid moet slagen voor een test met zeven betalen of een contante waarde-accumulatietest (CVAT). Als u het contract met meer premie financiert dan noodzakelijk is om het beleid van kracht te houden gedurende een periode van zeven jaar, voldoet de levensverzekeringspolis niet aan de test voor zeven betalen. Als alternatief kunt u de CVAT-test gebruiken die dicteert dat er een "corridor" of "nettobedrag" moet zijn van een bepaald percentage dat door uw leeftijd wordt voorgeschreven dat de polis als levensverzekering wordt beschouwd. Het "netto risicobedrag" is het bedrag van de verzekering die wordt gekocht. Dit is het bedrag tussen de uitkering bij overlijden en de contante afkoopwaarde van het beleid.
Voordelen
Met het verlies van belastingvoordelen verbonden aan een MEC, zijn er een paar voordelen. Ten eerste omdat het beleid niet langer als levensverzekering kan worden beschouwd, maar met zoveel premies als u wilt. De accumulatie van contante waarde is normaal gesproken veel sterker in een gewijzigd schenkingscontract dan in een levensverzekering.
misvattingen
Een veelgehoorde misvatting over MEC's is dat het beleid in de toekomst kan worden omgekeerd. Een MEC is niet omkeerbaar. Een andere veel voorkomende misvatting is dat de contante waarde en de uitkering bij overlijden niet langer inkomstenbelastingvrij zijn. Hoewel het grote voordeel van een levensverzekering is verwijderd, d.w.z. belastingvrije toegang tot contante waarden, zal de contante waarde de inkomstenbelasting blijven verhogen - uitgesteld binnen het beleid. U kunt echter pas vanaf de leeftijd van 59-1 / 2 toegang krijgen tot de contante waarde zonder een boete op te lopen voor vervroegde opname als het beleid een MEC is. Op deze manier werkt het vergelijkbaar met een lijfrentecontract. De opbrengsten uit overlijdensuitkeringen zijn ook inkomstenbelastingvrij.
overwegingen
Voordat u toestaat dat uw beleid een MEC wordt, moet u ervoor zorgen dat u de voor- en nadelen hebt afgewogen. Aangezien een MEC niet ongedaan kan worden gemaakt, moet u begrijpen dat u de belastingvoordelen die aan een levensverzekering zijn verbonden verliest en dat u in wezen een levensverzekering blijft die meer fungeert als een niet-gekwalificeerde pensioenrekening dan een levensverzekeringscontract.