Inhoudsopgave:
Een kredietlijn is een leenoptie die u toegang geeft tot fondsen wanneer u kiest tot een vooraf bepaalde kredietlimiet. Bij sommige van dergelijke regelingen hebt u toegang tot leninggelden via een afzonderlijke betaalrekening. Met anderen stapt u geld over naar uw betaalrekening. Een voordeel van een kredietlijn ten opzichte van een traditionele lening is dat er geen rente wordt berekend over het ongebruikte deel van de kredietlijn.
Beveiligd versus onbeveiligd
Net zoals banken, kredietverenigingen en andere kredietverstrekkers beveiligde en ongedekte traditionele leningen aanbieden, bieden de meeste beveiligde en onbeveiligde kredietlijnen of LOC's aan. Hoewel deze op het oppervlak vergelijkbaar kunnen lijken, zijn ze duidelijk verschillend.
Beveiligde LOC
Een home equity-kredietlijn, of HELOC, is het meest voorkomende voorbeeld van een beveiligde kredietlijn. Hoewel minder gebruikelijk, zijn er nog meer voorbeelden van een LOC met contante vergoeding die is beveiligd met een spaarrekening of een depositocertificaat of een autolening die u de kans biedt om een auto tot een bepaald bedrag bij een autodealer te kopen.
Een HELOC werkt anders dan een cash-backed LOC. In tegenstelling tot een cash-backed LOC die geen vervaldatum voor de lening heeft en veel op een creditcard lijkt, HELOC's hebben vervaldatums en bevatten meestal een verlengbare of niet-hernieuwbare trekkingsperiode en een terugbetalingsperiode.
Tijdens de trekkingsperiode heb je gratis toegang tot de LOC; gedurende deze periode moet u mogelijk een minimumbedrag lenen telkens wanneer u geld opneemt of een minimaal openstaand saldo behoudt. Financieringsrechten eindigen wanneer de terugbetalingsperiode begint. Leningvoorwaarden bepalen de terugbetalingsperiode. Bij sommigen kan de terugbetalingsperiode een aantal jaren duren; met anderen moet de LOC veel eerder worden terugbetaald.
Onbeveiligde LOC
Een onbeveiligde LOC, ook bekend als a persoonlijke kredietlijn, is een doorlopende kredietlimiet. U kunt geld gewoonlijk op elk gewenst moment en om welke reden dan ook opnemen. Aangezien geld wordt terugbetaald, kunt u doorgaan met het aftappen van de kredietlijn.
Een nadeel van een persoonlijke LOC is dat subsidiabiliteitsvereisten en rentetarieven vaak hoger zijn dan voor een beveiligde LOC. Volgens Brent Vallat, een Wells Fargo Bank executive, verifieerbare inkomsten, een solide kredietgeschiedenis, een goede tot uitstekende credit score en een goede relatie met de geldschieter vergroten de kansen op een goedkeuring.