Waarom FHA-leningen worden geweigerd

Potentiële huiseigenaren die op zoek zijn naar een hypotheek kunnen er één overwegen die wordt gesteund door de Federal Housing Administration, onderdeel van het ministerie van Volkshuisvesting en Stedelijke Ontwikkeling van de V.S. Deze hypotheken, algemeen bekend als FHA-leningen, verlichten sommige hypotheekvereisten en staan ​​sommige leners toe om onroerend goed te kopen met een aanbetaling van slechts 3-1 / 2 procent van de aankoopprijs van het huis.

Aanvragers moeten voldoen aan kwalificaties voor FHA-hypotheken.

Achtergrond

Volgens de officiële website van het Amerikaanse ministerie van Volkshuisvesting en Stedelijke Ontwikkeling, of de HUD, heeft de Federal Housing Administration hypotheken sinds 1934 ondersteund. Hoewel door de overheid goedgekeurde geldschieters kredietnemer aanvragen herzien en de hypotheken uitgeven, de Federal Housing Administration of FHA, biedt verzekering op de schuld. Omdat de overheidsverzekering een deel van het risico van het hypotheekproces wegneemt, keuren kredietverstrekkers typisch FHA-hypotheken goed voor kredietnemers die mogelijk niet in aanmerking komen voor andere niet-verzekerde leningen.

Vereisten

Om goedkeuring te krijgen voor een FHA-hypotheek moet een aanvrager aan bepaalde vereisten voldoen. De lener moet volgens de FHA-website een premie voor hypotheekverzekering betalen om verliezen uit onbetaalde schulden te compenseren. FHA-leners moeten ook voldoen aan twee ratio's: een die het bedrag van de maandelijkse hypotheekbetalingen meet aan het bedrag van het maandelijks inkomen, en een die het bedrag van de totale vereiste maandelijkse betalingen meet - inclusief hypotheekbetalingen, autobetalingen, creditcards en andere schulden - tegen maandelijks inkomen. FHA-leners moeten ook een leningschecklist invullen met basisitems zoals sofinummer, bruto maandsalaris, waarde van alle persoonlijke eigendommen, recente cheque stubs en persoonlijke belastingaangiften.

Ontkenning

Volgens de hypotheekwebsite FHA Info ontvangen veel mensen die geweigerd worden voor een FHA-hypotheek dat besluit op basis van eerdere kredietprestaties. Recente betalingshistorie op andere schulden speelt een belangrijke rol bij een FHA-kredietbeslissing en grote kredietproblemen zoals beoordelingen of incassowerkzaamheden in de afgelopen twee jaar kunnen leiden tot kredietweigering. Aanvragers die niet in FHA-goedgekeurde schuld-inkomensverhoudingen vallen, kunnen ook een ontkenning krijgen, omdat de FHA vereist dat leners een maximale hypotheekbetaling hebben aan effectief inkomen van 29 procent en een maximale totale betaling aan effectieve inkomstenratio van 41 procent. Ten slotte stelt volgens FHA Info elke lidstaat limieten voor FHA-hypotheekbedragen, en aanvragers die grote hypotheken zoeken die deze limieten overschrijden, kunnen een ontkenning ontvangen.

prequalification

Om te prekwalificeren voor een FHA-hypotheek, moeten aanvragers alleen aantonen dat ze in staat zijn om een ​​baan te vinden en een stabiele arbeidsverleden hebben, waaronder het werken met dezelfde werkgever gedurende ten minste twee jaar. Volgens FHA Info, moeten kredietnemers ook geen faillissementen of faillissementen hebben in de afgelopen drie jaar. Hoewel geldschieters kandidaten voor FHA-hypotheken kunnen prekwalificeren, vereist het definitieve goedkeuringsproces een grondiger beoordeling en kunnen sommige vooraf gekwalificeerde aanvragers worden geweigerd.

overwegingen

Hoewel FHA-hypotheken kopers toestaan ​​een huis te kopen met een aanbetaling van slechts 3-1 / 2 procent, merkt de hypotheeklening op de website van de huisaankoop dat verplichte verzekeringspremies FHA-leningen aanzienlijk duurder kunnen maken dan conventionele alternatieven. Bovendien kunnen hoge verzekeringspremies eten in het eigen vermogen van het huis, en FHA-leningen kunnen hogere rentetarieven hebben dan vergelijkbare conventionele hypotheken.