Verschil tussen Nominale en effectieve rentetarieven

Of u nu een lening afsluit om een ​​nieuwe auto te kopen of een creditcard gebruikt om aankopen te doen, kredietverstrekkers adviseren u over het algemeen nominaal, of vermeld, rente die u op saldi betaalt. Wanneer u een lening terugbetaalt, betaalt u meestal een hoger percentage rente dan de nominale koers die u hebt genoteerd, ook wel bekend als de effectief tarief. Het verschil tussen de twee is het resultaat van de samengestelde perioden die de effectieve rentevoet in aanmerking neemt.

Compounding is het belangrijkste verschil tussen de tarieven

Vereffeningsperioden verwijzen naar het aantal keren per jaar dat rentekosten worden berekend en uw openstaande saldo wordt toegevoegd. De meeste creditcardbedrijven, bijvoorbeeld samengestelde rente op maandelijkse basis - wat betekent dat ze uw uitstaande saldo met een twaalfde van de jaarlijkse rente elke maand verhogen. Met andere woorden, als uw creditcard een rentepercentage van 12 procent biedt, maar deze maandelijks wordt samengesteld, wordt uw saldo elke maand met één procent verhoogd. Het percentage van 12 procent is het nominale tarief, waarmee u een maandelijks nominaal tarief van één procent krijgt.

Effectieve rentetarieven en kapitalisatie

Wanneer een leenbalans maandelijks wordt samengesteld, betaalt u eigenlijk elk jaar meer dan 12 procent - het precieze bedrag is de effectieve rentevoet. Effectieve rentetarieven houden rekening met het aantal samengestelde perioden en het feit dat rente wordt na elke periode geactiveerd.

kapitalisatie betekent dat de rentekosten na elke periode worden toegepast de schuldbalans verhogen afhankelijk van interesse tijdens het volgende samengestelde interval. Simpel gezegd, rente wordt in rekening gebracht op eerdere interestkosten als deze niet wordt terugbetaald door het volgende samengestelde interval. Als uw saldo aan het einde van de eerste maand bijvoorbeeld $ 1.000 is en u een rente van één procent of $ 10 betaalt, is het saldo dat wordt gebruikt om de rente aan het einde van de tweede maand te berekenen $ 1.010. In dit voorbeeld rekent de kredietgever rente aan rente - en effectieve rentetarieven weerspiegelen de echte rentevoet die u aan het einde van het jaar aan het einde van het jaar betaalt.

Berekening van effectieve rentetarieven

Als u weet wat de nominale of vermelde rentevoet is, kunt u erachter komen wat uw effectieve koers is met de volgende formule:

Effectieve rentevoet (EIR) = (1 + a / b) b - 1

a = nominale rentevoet uitgedrukt als een decimaal (dat wil zeggen voer 10 in voor 10%)

b = aantal samengestelde perioden in één jaar

Creditcard voorbeeld

Om te illustreren hoe dit werkt, stel dat u een saldo van $ 10.000 overzet naar een nieuwe creditcard die een introductierente van 9 procent voor het eerste jaar biedt, gecompoundeerd op maandelijkse basis. Uw effectieve rentepercentage wordt berekend als:

EIR = (1 +.09 / 12) 12 - 1

= (1.0075)12 – 1

= 1.0938 – 1

=.0938 of 9.38%

De effectieve rentevoet is 0,38 procent hoger dan het geadverteerde nominale tarief. Als u het saldo van $ 10.000 het hele jaar door handhaaft, betaalt u feitelijk $ 938 aan rente - niet de $ 900 die u zou krijgen wanneer u alleen het nominale tarief gebruikt.