Inhoudsopgave:
- Conventionele lening definitie en limieten
- Hoog risico leningen vereisen extra bescherming
- Niet-verzekerde leningen zijn meer betaalbaar
- Niet-conforme leningen die PMI vereisen
Kandidaten voor conventionele, niet-verzekerde leningen worden beschouwd als prime-leners. Ze hebben ten minste een aanbetaling van 20 procent, een goed krediet en voldoende inkomsten om hypotheekverstrekkers zich veilig te laten voelen. Lenders eisen een verzekering op leningen wanneer leners onvoldoende geld of krediet hebben om het risico van de financiering van een woning te compenseren. Normen voor conventionele, niet-verzekerde leningen zijn streng, maar de leningen zijn minder duur voor kredietnemers.
Conventionele lening definitie en limieten
Conventionele kredietverstrekkers, waaronder banken, kredietverenigingen en hypotheekbedrijven, verkopen hun leningen vaak aan door de overheid gesponsorde ondernemingen Fannie Mae en Freddie Mac. Niet alle hypotheekverstrekkers verkopen hun leningen; De meesten doen dit echter om geld vrij te maken voor nieuwe leningen. "Conventioneel" verwijst naar de acceptatienormen waaraan dergelijke leningen moeten voldoen. Fannie's en Freddie's richtlijnen zijn meestal vergelijkbaar, inclusief hun caps op geleende bedragen. Vanaf augustus 2014 bedroeg de conventionele uitleenlimiet voor een eengezinswoning in de continentale Verenigde Staten $ 417.000. Dit betekent dat de GSE's conventionele woningkredieten kopen met een saldo tot $ 417.000.
Hoog risico leningen vereisen extra bescherming
Particuliere hypotheekverzekeraars vergoeden leners een deel van hun verliezen als kredietnemers in gebreke blijven. PMI is van toepassing op conventionele leningen wanneer het geleende bedrag ten opzichte van de waarde van het huis hoger is dan 80 procent. Bijvoorbeeld, wanneer kredietnemers minder dan 20 procent minder op een woning kopen of minder dan 20 procent eigen vermogen hebben in een thuisherfinanciering, hebben conventionele kredietverstrekkers PMI nodig. Een lening met een loan-to-value van 80 procent of minder biedt aanzienlijk minder risico voor kredietverstrekkers en uiteindelijk Fannie Mae en Freddie Mac. Daarom vereist het geen extra mate van bescherming tegen wanbetaling.
Niet-verzekerde leningen zijn meer betaalbaar
Conventionele, niet-verzekerde leningen hebben lagere maandelijkse betalingen en vereisen van tevoren minder vergoedingen omdat ze worden geleverd met betere rentetarieven en geen PMI hebben, waarmee maandelijkse afbetalingen op hypotheekbetalingen worden gedaan. Voor leningen met PMI is meestal ook een borgsom vereist voor de maandelijkse verzameling huiseigenaren verzekering en onroerendgoedbelasting. Om van maandelijkse PMI-termijnen af te komen, kunt u misschien één forfaitaire premie bij de afsluiting betalen die meerdere jaren van verzekering dekt. Anders moet je wachten tot je de conventionele lening tot 78 procent hebt betaald om de PMI te verwijderen of de lening helemaal opnieuw te betalen.
Niet-conforme leningen die PMI vereisen
Een conventionele lening van meer dan $ 417.000 wordt als "jumbo" beschouwd en is nog moeilijker te kwalificeren dan conventionele, niet-verzekerde leningen van lagere bedragen, bekend als "conforme" leningen. PMI is ook beschikbaar voor jumbo-leningen. Volgens MarketWatch zoeken kleinere banken en kredietverenigingen naar PMI bij verzekeraars voor deze niche van conventionele financiering, die tegemoetkomt aan rijkere kredietnemers. Conventionele, verzekerde jumbo-leningen hebben rentetarieven van 0,2 procent tot 0,6 procent hoger dan conforme leningen.